中报增披露新规,基民真盈亏首现!“买在何时、拿得多久”有学问

中报增披露新规,基民真盈亏首现!“买在何时、拿得多久”有学问

2026-09-14 08:00:00
来源:民生周刊网

过去,基金公司只需要回答一个问题:我替投资者赚了多少?从今年起,基金公司还必须回答第二个问题:多少人跟着我真正赚到了钱?这多出来的一问,第一次出现在近期披露的基金中期报告里。

什么是盈利投资者数量占比?通俗讲,就是基金持有人中,处于盈利状态的人数占持有人总数的比例。按照监管要求,成立满一年的主动管理股票型、混合型基金,须在中期报告中披露过去一年这一数据。

统计并不复杂:盈利投资者占比=盈利投资者数量/投资者总数×100%。统计区间为近一年,区间内持有基金满7天的投资者均被纳入统计,收益扣除申赎费用后仍为正者,才算盈利投资者。

今年3月13日,中国证监会修订发布《公开募集证券投资基金信息披露内容与格式准则第2号--定期报告的内容与格式》,自5月1日起施行,对基金年报、中期报告的披露要求进行了系统性整合与优化。此次修订旨在保护基金份额持有人合法权益、提升行业透明度,让定期报告更好地辅助基民做好投资决策。

“账本”一开,分化立现。Wind数据显示,截至今年6月30日,包括1013只股票型基金与8244只混合型基金在内的9257只产品中,实现100%投资者盈利的有128只。其中,全员盈利的股票型基金包括华泰保兴多策略三个月定开、太平智选一年定开、太平智远三个月定开;混合型基金则有125只,以定期开放、持有期产品为主,东方红睿元三年定期、交银瑞鑫六个月持有等均在其列。

从榜单的另一端来看,国投瑞银港股通6个月定开、景顺长城集英成长两年定开、农银汇理海棠三年定开、信澳博见成长一年定开、富国远见精选三年定开等产品,盈利投资者数量为0;另有广发沪港深精选、嘉实内需精选、万家健康产业、银华明择多策略、招商远见回报3年定开等产品盈利投资者不足5人。

同一片市场,有人“全员赚钱”,有人“颗粒无收”,头尾之间的差距写满了“买在何时、拿得多久”的学问。

差距背后,是基金净值涨幅与持有人真实盈亏之间的“背离”。

责任编辑:王静